Bu hafta sigorta dünyasında gündem, kasırgalardan yapay zekâya uzanan geniş bir yelpazede şekillendi. Melissa Kasırgası Karayipler’de büyük ekonomik kayıplara yol açarken, bölgesel afet fonları ilk kez bu ölçekte devreye girdi. Aynı dönemde InsurTech yatırımlarında yapay zekâ ağırlığı dikkat çekti, Swiss Re enerji dönüşümünün reasürans için yeni bir sınav olduğunu vurguladı. Küresel piyasada ise Aon alıcıların hâlâ güçlü bir konumda olduğunu bildiriyor.
Melissa Kasırgası: Jamaika’da Sigortalı Kayıplar 4,2 Milyar Dolara Ulaşabilir
Verisk’in Extreme Event Solutions birimi, Melissa Kasırgası’nın Jamaika’daki karasal mülklerde yol açtığı sigortalı zararları 2,2 – 4,2 milyar dolar aralığında tahmin ediyor. Kasırga, 21 Ekim’de tropikal fırtına seviyesinden hızla güçlenerek, 25 Ekim’de olağanüstü sıcak deniz yüzeyi sıcaklıkları ve düşük rüzgâr kesilmesi sayesinde şiddetini artırdı. 28 Ekim’de Jamaika’nın batısındaki New Hope yakınlarında 185 mil/saat (295 km/s) hızla karaya ulaşarak ülke tarihinin en güçlü kasırgası oldu.
Verisk’e göre Melissa, küresel ölçekte kaydedilen en şiddetli karaya ulaşan kasırgalardan biri. Minimum merkezi basınç açısından 1935 Labor Day Kasırgası, rüzgâr hızı açısından ise 2019’daki Dorian ile aynı seviyede rekor kırdı. 2025’in en güçlü fırtınası olarak kayda geçen Melissa, Atlantik kasırgaları arasında Wilma (2005) ve Gilbert (1988) sonrası üçüncü sırada yer aldı.
Verisk’in tahmini; rüzgâr ve yağış kaynaklı sel zararlarını kapsarken, devlet destekli tazminatlar, altyapı kayıpları, sigortasız mülkler ve fırtına dalgası gibi kalemleri içermiyor. Jamaika’da sigortalılık oranının %20’nin altında olması, koruma açığının büyüklüğünü bir kez daha ortaya koyuyor [1].
Jamaika, Melissa Kasırgası İçin 70,8 Milyon Dolarlık Rekor Parametrik Ödeme Alacak
Karayip Afet Risk Sigorta Fonu (CCRIF), Melissa Kasırgası’nın ardından Jamaika hükümetine 70,8 milyon dolar tutarında ödeme yapılacağını açıkladı. Cayman Adaları merkezli fonun tarihindeki en yüksek tek seferlik ödeme olacak bu tutar, model doğrulamasının ardından 14 gün içinde ödenecek.
CCRIF’e göre Jamaika, ayrıca aşırı yağış poliçesi kapsamında ikinci bir ödeme almaya da hak kazanabilir. Ülke, 2007’de CCRIF’in kuruluşundan bu yana tropikal siklon, aşırı yağış ve deprem teminatlarını afet finansmanı stratejisine entegre eden öncü üyelerden biri. Bu sayede Jamaika, Melissa Kasırgası’ndan yalnızca üç gün sonra fon kaynaklarına erişerek hızlı bir likidite akışı sağladı.
Bu son ödeme ile Jamaika’nın CCRIF’ten aldığı toplam tazminat 100,9 milyon dolara ulaştı. Fon, 2024’te Beryl Kasırgası için 26,6 milyon dolar ödemişti. 2007’den bu yana üye ülkelere yapılan 81 ödeme toplamı 462 milyon dolara ulaştı. CCRIF’e göre bu kaynaklar, afet sonrası gıda, barınma, sağlık ve altyapı onarımları gibi acil ihtiyaçların karşılanmasında bölge ülkeleri için hayati önem taşıyor [2].
Yapay Zekâ Odaklı InsurTech Girişimleri Küresel Finansmanda Öne Çıkıyor
Gallagher Re’nin yayımladığı son rapora göre, 2025’in üçüncü çeyreğinde küresel InsurTech yatırımları 1,01 milyar dolar olarak gerçekleşti. Bu rakam bir önceki çeyreğe göre %7,3 düşüşe işaret etse de, son 11 çeyrektir ortalama 1,1 milyar dolar seviyesinde süren yatırım istikrarını koruyor. Ancak işlem sayısının 76’ya gerilemesi, 2020’nin ikinci çeyreğinden bu yana görülen en düşük seviye olarak dikkat çekti.
Yatırımların yaklaşık %75’i yapay zekâ temelli girişimlere yöneldi. Gallagher Re’nin Küresel InsurTech Başkanı Andrew Johnston, yatırımcıların artık “tek kazanan” stratejisinden uzaklaşıp daha dengeli bir yaklaşım benimsediğini belirtti. Büyük ve riskli yatırım turları azalırken, erken aşama fonlamalardaki hareketlilik sektörün canlılığını koruyor.
Rapor, 2025’in üçüncü çeyreğinde ticari sigorta odaklı girişimlerin 470,7 milyon dolar yatırım çektiğini, 2012’den bu yana bu alana yönelen toplam yatırımın 9,3 milyar dolara ulaştığını gösteriyor. Gallagher Re, ticari sigortada yapay zekânın dokümanlardan veri çıkarımı, risk doğrulama, portföy analizi ve underwriting karar destek sistemleri gibi alanlarda verimliliği artırdığını belirtti. Bu tablo, InsurTech’lerin sigorta sektöründeki dijital dönüşümde artık rakip değil, destekleyici ortak konumuna geçtiğini ortaya koyuyor.
Swiss Re: Enerji Dönüşümü Reasüransın Yeni Sınavı
Swiss Re Institute verilerine göre küresel enerji dönüşümü 2040’a kadar toplam 80 trilyon dolarlık yatırım hacmine ulaşacak. Bu sermaye akışı, sigorta ve reasürans sektörleri için hem büyük bir fırsat hem de karmaşık bir risk yönetimi süreci anlamına geliyor. Swiss Re’nin Energy Centre of Competence raporu, yeşil altyapı ve yenilenebilir enerji projelerinin 2030 sonrası hızla ölçeklenmesiyle birlikte sigortalanabilirlik yapısının da yeniden şekillendiğini ortaya koyuyor.
Rapor, enerji dönüşümünün merkezinde yer alan reasürans uzmanları, underwriter’lar ve broker’lar için yeni kapasite ve prim projeksiyonları sunuyor. Bölgesel bazda artan yatırım yoğunluğu, yenilenebilir enerji projelerinde bağımsız trete temelli yapıların önünü açarken; rüzgâr, güneş ve düşük karbon teknolojilerinde hibrit reasürans modellerinin öne çıktığı görülüyor.
Swiss Re Institute, küresel enerji dönüşümüne ilişkin risk yoğunluk haritası da yayımladı. Teknolojik olgunluk, coğrafi volatilite ve hasar deneyimi gibi göstergelere dayanan bu analiz, reasürans sektörünün iklim risklerine karşı daha sofistike modelleme kabiliyetleri geliştirmesi gerektiğine işaret ediyor [4].
Küresel Sigorta Piyasasında Alıcıların Eli Güçlü: Fiyatlar Düşmeye Devam Ediyor
Aon’un Q3 2025 Küresel Sigorta Piyasası Raporuna göre, üçüncü çeyrekte bol kapasite ve yoğun rekabet fiyatları aşağı çekmeye devam etti. Özellikle mülk, siber ve yönetici sorumluluk sigortalarında teminatlar genişlerken primlerde belirgin düşüşler yaşandı. Ancak piyasa artık homojen değil; sigortacılar iyi yönetilen risklerle karmaşık riskleri net biçimde ayırıyor.
Yapay zekâ ve otomasyon, hasar süreçlerini hızlandırarak hizmet kalitesini artırıyor. Buna karşın ABD’deki sosyal enflasyon ve dava eğilimleri, özellikle sorumluluk ve motor sigortalarında kayıp şiddetini yükseltiyor. Aon, bu ortamda alıcıların prim tasarruflarını uzun vadeli dayanıklılığa yönlendirmesi gerektiğini vurguluyor.
Rapor, mevcut yumuşamanın kalıcı bir “yeni normal” olmadığını, son iki yıldaki güçlü kârlılığın etkisiyle yaşanan bir “fiyat düzeltmesi” olduğunu belirtiyor. Şirketlerin bugünkü uygun koşulları, poliçe limitlerini gözden geçirmek ve risk yönetimi programlarını geleceğe dayanıklı hâle getirmek için stratejik bir fırsat olarak görmesi öneriliyor [5].
Kaynaklar
[1] Artemis – Hurricane Melissa: Verisk estimates insured losses at between $2.2bn and $4.2bn
[2] Insurance Journal – Jamaica to Get Record $70.8M Parametric Payout for Hurricane Melissa
[3] Reinsurance News – AI-centred InsurTechs dominate as global funding hits $1.01bn in Q3: Gallagher Re
[4] Swiss Re – Market perspectives: exploring the state of play in the energy transition
