5 Dakikada Küresel Sigorta Gündemi – 13 Şubat 2026

Bu hafta küresel sigorta gündeminde jeopolitik riskler, piyasa dengeleri ve teknolojik dönüşüm aynı anda öne çıkıyor. ABD–Çin geriliminden insurtech yatırımlarına, Orta Doğu ve Asya’daki fiyat hareketlerinden kamu-özel sigorta modellerine kadar birçok başlık, sektörün hem risk hem de büyüme tarafında yeni bir denge arayışına işaret ediyor.

Tayvan Senaryosu: ABD–Çin Savaşı Küresel Ekonomiye 10 Trilyon Dolara Mal Olabilir

Bloomberg Economics’in modellemesine göre, Tayvan üzerinden çıkacak olası bir ABD–Çin savaşı ilk yılda küresel ekonomiye 10,6 trilyon dolar (küresel GSYH’nin yaklaşık %9,6’sı) zarar verebilir. Bu etki, Covid-19 pandemisi ve 2008 küresel finans krizinin ekonomik maliyetini aşabilecek büyüklükte. Raporda savaş, abluka, artan gerilim ve yumuşama dahil beş farklı senaryo analiz ediliyor.

Tayvan, dünyanın en gelişmiş yarı iletkenlerinin %62’sini üretiyor. Olası bir savaşta ileri seviye çip arzı sert biçimde kesilirken, küresel ticaret ve finans piyasalarında ciddi şoklar yaşanması bekleniyor. Modellemeye göre savaş senaryosunda Çin ekonomisi %11, ABD %6,6, Avrupa Birliği %10,9 daralabilir. Küresel üretim zincirlerinde elektronik, otomotiv ve teknoloji sektörleri en sert etkiyi görecek alanlar arasında yer alıyor.

Abluka senaryosunda dahi küresel GSYH’de %5’in üzerinde kayıp öngörülüyor. Daha düşük yoğunluklu gerilim senaryosu ise sınırlı ancak kalıcı bir ekonomik maliyet yaratıyor. Tam kapsamlı bir çatışmanın düşük olasılıklı olduğu belirtilse de, rapor Tayvan Boğazı’ndaki jeopolitik riskin yukarı yönlü olduğunu vurguluyor [1].

InsurTech Yatırımları 2025’te 5 Milyar Doları Aştı

Gallagher Re verilerine göre küresel InsurTech yatırımları 2025’te yıllık bazda yaklaşık %20 artarak 5,08 milyar dolara ulaştı. Sadece 2025’in son çeyreğinde 1,68 milyar dolar yatırım gerçekleşti; bu tutar bir önceki çeyreğe göre %66,8 artış anlamına geliyor ve 2022’nin üçüncü çeyreğinden bu yana en yüksek seviye olarak kaydedildi.

Özellikle elementer (P&C) odaklı InsurTech yatırımları dikkat çekti. Dördüncü çeyrekte P&C tarafında finansman %90’ın üzerinde artarak 1,31 milyar dolara çıktı. 100 milyon dolar üzerindeki yatırım sayısı yıl genelinde neredeyse iki katına yükselirken, işlem adedi de son çeyrekte 102’ye ulaştı. Sigorta ve reasürans şirketleri ise 2025 boyunca 162 yatırım açıklayarak sektörde bugüne kadarki en aktif yıllarını geçirdi.

Yapay zekâ odaklı girişimler yatırımın merkezinde yer aldı. 2025’te yapılan toplam fonlamanın yaklaşık %66’sı (3,3 milyar dolar) yapay zekâ temalı InsurTech şirketlerine gitti. Yılın son çeyreğinde yalnızca yapay zekâ merkezli firmalar 1,31 milyar dolar yatırım topladı. Gallagher Re, yapay zekânın artık InsurTech ekosisteminin ana ekseni haline geldiğini vurguluyor [2].

ChatGPT Üzerinden Poliçe Teklifi Dönemi Başladı

OpenAI, İspanya merkezli dijital sigortacı Tuio’nun geliştirdiği yapay zekâ uygulamasını ChatGPT üzerinde onayladı. WaniWani altyapısıyla çalışan uygulama sayesinde kullanıcılar, ChatGPT içinden ayrılmadan kişiselleştirilmiş konut sigortası teklifi alabiliyor. Böylece sigorta araştırmasının yapıldığı platform ile teklif süreci ilk kez aynı ortamda birleşmiş oluyor.

Tuio’ya göre geleneksel sigorta satın alma süreci; formlar, telefon görüşmeleri ve aracı katmanlar nedeniyle sürtünmeli bir deneyim sunuyor. Yeni uygulama ise kullanıcı niyetini doğal dil üzerinden anlayarak gerekli bilgileri sohbet içinde topluyor ve regüle bir sigortacıdan gerçek zamanlı, kişiselleştirilmiş teklif üretiyor. 2025 tarihli bir araştırmaya atıfla şirket, ABD’de yetişkinlerin %33’ünün ChatGPT’yi finansal tavsiye amacıyla kullandığını belirtiyor.

Şirket, gelecekte ticari, sağlık, oto ve hayat sigortası dahil pek çok ürünün yapay zekâ sohbetleri içinde teklif edilebileceğini öngörüyor. Aynı altyapının Anthropic’in Claude modeli tarafından da benimsendiği, Google Gemini’nin ise üçüncü taraf uygulamalara yönelik standartlarını açıklamaya hazırlandığı ifade ediliyor [3].

Geneva Association: Kamu-Özel Sigorta Programları Yeniden Tasarlanmalı

Geneva Association’ın yayımladığı son rapora göre doğal ve insan kaynaklı afetler daha sık, daha maliyetli ve daha zor yönetilebilir hale geliyor. Bu durum hem koruma açığını büyütüyor hem de reasürans piyasalarının sınırlarını zorluyor. Rapor, artan afet riskleri karşısında uygun tasarlanmış kamu-özel sigorta programlarının sigortaya erişimi artırmada kritik rol oynayabileceğini vurguluyor.

Kamu-özel ortaklığındaki programlar; hanehalkı, işletmeler, sigorta ve reasürans şirketleri ile devlet arasında risk ve maliyet paylaşımı sağlayarak özel sektörün tek başına sunamayacağı kapsama alanını mümkün kılıyor. Ancak Geneva Association’a göre birçok program hâlâ pasif ve şok emici olarak çalışıyor; yani afet sonrası ödeme yapıyor fakat risk azaltım stratejisinin parçası haline gelemiyor. Artan hasarlar nedeniyle bazı programlar ciddi baskı altında.

Rapor, sürdürülebilirlik için yaklaşımın değişmesi gerektiğini belirtiyor: Afetleri finanse etmek yerine riski proaktif biçimde yönetmek. Devletlerin dayanıklı altyapıya yatırım yapması, risk odaklı planlama ve düzenlemeleri güçlendirmesi; sigortacıların ise gerçek riski yansıtan fiyatlama ve önleyici tedbirleri ödüllendiren modeller geliştirmesi gerekiyor [4].

IMEA Bölgesinde Sigorta Primleri Düşüş Trendini Sürdürüyor

Marsh’ın yayımladığı Global Insurance Market Index raporuna göre Orta Doğu, Afrika ve Hindistan’ı kapsayan IMEA bölgesinde bileşik sigorta primleri 2025’in dördüncü çeyreğinde ortalama %10 geriledi. Böylece bölgede primler art arda dördüncü çeyrekte de düşüş kaydetmiş oldu. Büyük ve karmaşık risklerde fiyatlama, reasürans piyasasındaki kapasite ve rekabetten belirgin şekilde etkilendi.

Mal sigortalarında düşüş daha belirgin oldu. Bölge genelinde primler ortalama %11 gerilerken, Orta Doğu ve Afrika’da düşüşler %5–15 aralığında gerçekleşti; Hindistan’da ise %15–25’e ulaştı. Özellikle yüksek riskli sektörlerde (kimya, atık, geri dönüşüm vb.) Hindistan’da %20’ye varan indirimler görüldü. Artan kapasite ve bölgeye giren yeni reasürörler rekabeti artırdı.

Sorumluluk, finansal hatlar ve siber branşlarda da aşağı yönlü hareket sürdü. Sorumluluk sigortalarında ortalama düşüş %5 olurken; yönetici sorumluluk sigortası primleri Hindistan’da %20–25, Orta Doğu’da %15–20 geriledi. Siber sigortada ise ortalama düşüş %8 seviyesinde gerçekleşti; kapasite artışı özellikle Orta Doğu’da fiyatları aşağı çekti. Güney Afrika’da bazı branşlarda fiyatlar yatay kalırken, Hindistan ve Orta Doğu genelinde rekabetin belirgin şekilde arttığı görülüyor [5].